美伊谈判陷僵局，油价跳涨、长债收益率走高，市场等待FOMC纪要指引｜8.18早报

美伊60天谅解备忘录期限届满且双方均无意延长，霍尔木兹海峡通航前景再度恶化，推动国际油价大涨近3%、黄金继续走强。美国经济数据偏弱令市场进一步削减美联储加息押注，但能源价格高企仍构成通胀约束；加密市场方面，比特币现货ETF上周转为净流出，BTC维持震荡，市场等待FOMC会议纪要提供新的政策指引。
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一、隔夜市场
【美股】三大指数集体收跌，道指跌0.5%，标普500指数跌0.5%，纳指跌0.32%；SK海力士涨3%、美光涨4%、闪迪涨8.8%。
【加密概念股】Coinbase涨1.17%，Robinhood涨0.59%，表现强于美股大盘。
【美元】美元指数盘中一度跌至10周低点，最终收涨0.01%，报99.59。
【美债】10年期美债收益率收报4.73%，2年期美债收益率收报4.188%；美国30年期国债收益率升至5.31%，创19年来新高。
【贵金属】现货黄金收涨0.92%至4416.75美元/盎司，现货白银涨1.67%至65.78美元/盎司。
【原油】美伊协议到期叠加霍尔木兹海峡不确定性升温，WTI原油涨3.14%至84.09美元/桶，布伦特原油涨2.92%至91.74美元/桶。
【加密货币】BTC维持在约6.3万美元附近，经济数据走弱压低加息预期，但能源通胀风险仍限制反弹动能。
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二、宏观经济
1、美国近期经济数据疲弱，市场继续削减美联储进一步加息押注，QCP称9月加息预期已降至约30%。
2、中英日6月均减持美债，美国30年期国债收益率升至5.31%，创19年来新高，长端利率压力仍然突出。
3、离岸人民币升至6.73附近、接近2023年2月以来最强水平，美元走弱及美联储短期加息预期降温提供支撑。
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三、热点/地缘事件
1、美伊6月签署的60天谅解备忘录期限正式届满，特朗普表示美国不寻求延长，双方围绕霍尔木兹海峡等核心问题仍存在严重分歧。
2、伊朗表示已将政策从防御性转向全面进攻性，并称若美国全面履行承诺，霍尔木兹海峡才会重新开放。
3、特朗普称若阿曼阻碍美方重开霍尔木兹海峡可能遭到打击，地区外交与军事风险同步升温。
4、伊朗据悉在霍尔木兹海峡扣押一艘阿联酋油轮，胡塞武装则声称袭击沙特军舰，能源运输风险继续上升。
5、库什纳表示美伊不同领域之间的对话较以往更加活跃，但双方尚未达成共识。
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四、行业与政策
1、俄罗斯央行拟将获准交易的数字货币纳入经纪商、资管公司、外汇交易商及加密兑换商等机构的资本充足率计算范围，但计入比例不得超过相关资产总额的25%。
2、英伟达表示OpenAI承诺在2030年前大规模部署英伟达AI基础设施，对应约6000亿美元计算业务规模。
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五、加密货币
1、QCP表示BTC目前维持在约6.3万美元，经济数据转弱利好利率预期，但布伦特原油高企使能源通胀风险持续存在，反弹暂缺乏持续动能。
2、DOGE布林带收缩至2023年9月以来最严重水平，显示波动率大幅压缩，后续方向仍取决于资金流、交易量及整体市场环境。
3、一巨鲸地址增持并质押5000枚ETH，目前累计持有10657枚ETH。
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六、市场与资金
1、上周比特币现货ETF净流出3.90亿美元，其中富达FBTC净流出1.53亿美元居首；以太坊现货ETF净流出226万美元。
2、BTC一周期权隐含波动率约26%，高于约20%的实际波动率，显示市场对后续波动仍保持一定定价。
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七、今日关注
20:15 美国至8月1日当周ADP就业人数周度变动
20:30 美国7月新屋开工总数年化
20:30 美国7月营建许可总数
20:30 美国7月进口物价指数月率
21:15 美国7月工业产出月率
22:00 美国7月成屋签约销售指数月率
次日04:30 美国至8月14日当周API原油库存